Qu’est-ce que Venmo ?

Venmo est une application de paiement de pair à pair (P2P) disponible sur les iPhones et les téléphones Android qui permet d’échanger rapidement et facilement de l’argent directement entre les individus.

Fondée en 2009, Venmo a commencé comme un système de livraison de paiement par message texte. Puis, en mars 2012, la société a introduit une plateforme avec un réseau social intégré, dans le but de capitaliser sur l’économie P2P croissante. Moins de six mois plus tard, Braintree, le système de paiement mobile utilisé par Airbnb, Uber et d’autres géants du commerce électronique, a acquis Venmo pour 26,2 millions de dollars.

Moins d’un an après, Venmo a bénéficié d’une augmentation substantielle de ses utilisateurs, lorsque la société de paiement PayPal Holdings Inc. a acquis Braintree pour 800 millions de dollars et a rapidement monétisé la base d’utilisateurs de Venmo.

Comment fonctionne Venmo

Après avoir installé l’application sur leur téléphone, puis relié leur compte Venmo à leur carte de crédit, leur carte de débit ou leur compte chèque, les utilisateurs de Venmo peuvent instantanément commencer à échanger des fonds entre eux, Venmo fonctionnant comme un intermédiaire fiscal virtuel.

En d’autres termes, Venmo peut être considéré comme un intermédiaire entre les deux comptes bancaires des deux utilisateurs effectuant une transaction de paiement.

Envisagez le scénario suivant : Sally accepte de vendre à Marie un bracelet pour 50 dollars. Au lieu d’effectuer une transaction avec le compte bancaire de Mary, cette dernière envoie les fonds à Sally via Venmo, ce qui augmente alors le solde du compte de Sally de 50 $, tout en réduisant le solde Venmo de Mary du même montant.

De cette manière, un solde Venmo est essentiellement un grand livre virtuel qui représente des fonds s’échangeant entre les mains, sans pour autant exécuter des transactions en dehors de la plateforme Venmo. Par conséquent, tant que Venmo n’a pas transféré le solde dans la banque du destinataire, l’argent n’est pas techniquement en possession de cet utilisateur.

Le côté social de Venmo

Venmo a dominé le marché des paiements P2P en faisant du transfert de fonds un exercice amusant et intéressant. Les utilisateurs peuvent jazzer l’échange en utilisant des émojis pour décrire les objets échangés en question. Par exemple, si un ami avance à son copain le coût d’un verre de vin, l’ami peut émettre un paiement Venmo, en ajoutant un emoji de verre de vin, en guise de geste ludique.

« Cela élimine la gêne de demander à votre ami de rembourser sa part de la note du bar, en mariant l’élément social et l’élément financier », explique Josh Criscoe, porte-parole de Venmo.

Monétiser Venmo

Selon le site web de Venmo, il n’y a finalement aucun frais pour envoyer de l’argent sur la plateforme, si l’argent est financé par un solde Venmo, un compte bancaire ou une carte de débit. Mais les transactions financées par des paiements par carte de crédit déclenchent des frais standard de 3 % qui proviennent des sociétés de cartes de crédit, que Venmo se contente de répercuter sur les consommateurs.

Venmo tire un pot plus important de ses revenus des frais par transaction qu’il facture aux commerçants. Grâce à l’infrastructure de PayPal, Venmo est compatible avec au moins deux millions de commerçants, permettant par conséquent à Venmo d’engranger deux types discrets de flux de revenus.

Le premier type de revenus est facilité par un « bouton de paiement intelligent » qui peut être intégré à d’autres apps, pour les achats in-app. En 2018, Uber a ajouté un service qui permet aux utilisateurs de son appli de payer des trajets et des Uber Eats en utilisant Venmo, sans jamais quitter l’appli Uber. En outre, le coût des trajets et des aliments peut être divisé entre plusieurs utilisateurs via l’appli Uber.

Carte de débit Venmo

La deuxième source de revenus des commerçants provient de la carte de débit Venmo, qui puise directement dans le solde Venmo d’un utilisateur. Cette carte fonctionne par l’intermédiaire de Mastercard et peut être utilisée dans tous les commerces qui acceptent Mastercard. Cette fonction a permis à Venmo de s’étendre au-delà de sa plateforme P2P exclusive, en donnant aux clients la possibilité d’effectuer des transactions directement avec des détaillants en ligne et des établissements de type brick-and-mortar.

Dans les deux scénarios de génération de revenus, Venmo facture aux commerçants des frais de 2,9 %, plus 0,30 $ par transaction. Les entreprises sont prêtes à payer ces taux supérieurs à la moyenne, en raison de la richesse des nouveaux clients que Venmo apporte à leurs portes. De plus, les utilisateurs de Venmo sont plus susceptibles d’élever le profil des entreprises participantes, sur leurs comptes de médias sociaux.

« S’associer à Venmo, c’est comme s’associer à un processeur de cartes de crédit, mais avec beaucoup plus de bénéfices », note le consultant Richard Crone. « Les détaillants dépensent beaucoup d’argent pour essayer de vous inciter à les aimer sur Facebook et à les suivre sur Twitter. Mais ils pourraient obtenir ces choses gratuitement, comme un sous-produit de l’autorisation des paiements Venmo. Les gens peuvent voir où leurs amis sont allés et ce qu’ils ont acheté, ce qui transforme les utilisateurs en publicités pour les entreprises, parmi un groupe démographique cible hautement désirable. »

Venmo se targuait de compter 40 millions d’utilisateurs à la fin du quatrième trimestre de 2919. Son volume de paiements nets est passé à 29 milliards de dollars, soit une ascension de 56 % sur un an. Les revenus projetés pour 2019 étaient d’environ 300 millions de dollars.

Est-ce que Venmo est sûr ?

Toutes les applications connectées à Internet peuvent être vulnérables aux failles de sécurité. Par conséquent, Venmo et d’autres plateformes directement liées aux comptes bancaires des consommateurs doivent être tenues de respecter les normes de sauvegarde les plus strictes.

Pour cette raison, Venmo utilise une technologie de cryptage des données pour protéger les utilisateurs contre les transactions non autorisées tout en stockant les informations des utilisateurs sur des serveurs dans des endroits sécurisés. Venmo donne également aux utilisateurs la possibilité de configurer des codes PIN pour les applications mobiles.

Malheureusement, les pirates et les escrocs ont encore réussi à contourner ces précautions. Après avoir obtenu l’accès au compte d’un utilisateur, les pirates peuvent facilement transférer le solde Venmo d’un utilisateur vers un nouveau compte bancaire. Et en modifiant l’adresse électronique liée à l’utilisateur, les pirates peuvent détourner les notifications de transaction d’un utilisateur, le laissant dans l’ignorance jusqu’à ce que la banque l’informe finalement des changements de solde, longtemps après que les vols aient eu lieu. Des histoires d’utilisateurs de Venmo perdant jusqu’à 3 000 dollars ont été rapportées.

Comment se protéger

Les utilisateurs peuvent prendre les mesures de précaution suivantes pour lutter contre le piratage :

• Ne jamais stocker de grandes quantités d’argent dans le solde Venmo.
• Transférer immédiatement les transactions Venmo vers des comptes bancaires liés.
• N’utiliser Venmo que pour échanger des fonds avec des personnes familières.
• Opter du réseau social de Venmo, en changeant le paramètre en « privé », afin de masquer les historiques de transaction. Sinon, le paramètre par défaut du nouveau compte de Venmo,  » public « , permet à l’application de publier les transactions sur son flux public.

Règlements sur les problèmes de confidentialité

Venmo a été critiqué pour la lenteur des réponses de son service client à ces violations. En 2016, le procureur général du Texas, Ken Paxton, a annoncé un règlement avec PayPal Inc. concernant les pratiques négligentes de Venmo en matière de confidentialité, de sûreté et de sécurité. Le règlement comprenait un paiement de 175 000 dollars à l’État, ainsi que des réformes de ces pratiques.

En mars 2018, Venmo a conclu un règlement avec la Federal Trade Commission (FTC) concernant l’incapacité de l’entreprise à divulguer des informations aux consommateurs sur les paramètres de confidentialité. La FTC a également estimé que l’entreprise avait enfreint la règle de sauvegarde de la loi Gramm-Leach-Bliley, qui exige des institutions financières qu’elles mettent en place des garanties pour protéger la sécurité, la confidentialité et l’intégrité des informations des clients.

Dans le cadre de ce règlement, Venmo est soumise à des audits bisannuels par des tiers de ses efforts de conformité pendant 10 ans. Les violations de ces conditions pourraient entraîner une amende civile allant jusqu’à 41 484 dollars pour chacune d’entre elles. Ainsi, malgré le bilan imparfait de Venmo, des mesures institutionnelles et juridiques visent à remédier à ces lacunes.

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